Понимание ожидаемой доходности инвестиций (EIR)

EIR означает «ожидаемый доход от инвестиций» и представляет собой финансовый показатель, используемый для оценки ожидаемой доходности инвестиционного портфеля. Он учитывает ожидаемую доходность от каждого класса активов в портфеле, а также риск, связанный с каждым классом активов. Эффективная процентная ставка рассчитывается путем взвешивания ожидаемой доходности каждого класса активов по их соответствующему весу в портфеле, а затем сложения взвешенных ожидаемых доходов.

Например, если в портфеле 60% акций распределено, а 40% — облигаций. EIR будет средневзвешенной ожидаемой доходностью акций и облигаций. Если ожидаемая доходность акций составляет 8%, а ожидаемая доходность облигаций - 4%, то эффективная процентная ставка будет равна:

EIR = (0,6 x 8%) + (0,4 x 4%) = 12%

Это означает, что ожидается, что портфель будет доходность 12% в год, исходя из средневзвешенной ожидаемой доходности для каждого класса активов. EIR можно использовать в качестве ориентира для оценки эффективности портфеля и принятия решений о ребалансировке портфеля.