Hiểu lợi tức đầu tư dự kiến (EIR)

EIR là viết tắt của "Lợi tức đầu tư dự kiến" và nó là thước đo tài chính được sử dụng để ước tính lợi tức kỳ vọng của danh mục đầu tư. Nó tính đến lợi nhuận kỳ vọng từ từng loại tài sản trong danh mục đầu tư, cũng như rủi ro liên quan đến từng loại tài sản. EIR được tính bằng cách tính trọng số lợi nhuận kỳ vọng của từng loại tài sản theo tỷ trọng tương ứng của chúng trong danh mục đầu tư, sau đó cộng lợi nhuận kỳ vọng có trọng số.

Ví dụ: nếu danh mục đầu tư có phân bổ 60% cho cổ phiếu và phân bổ 40% cho trái phiếu , EIR sẽ là bình quân gia quyền của lợi nhuận kỳ vọng đối với cổ phiếu và trái phiếu. Nếu lợi nhuận kỳ vọng của cổ phiếu là 8% và lợi tức kỳ vọng của trái phiếu là 4% thì EIR sẽ là:

EIR = (0,6 x 8%) + (0,4 x 4%) = 12%

Điều này có nghĩa là danh mục đầu tư dự kiến sẽ lợi nhuận 12% hàng năm, dựa trên mức trung bình có trọng số của lợi nhuận kỳ vọng cho từng loại tài sản. EIR có thể được sử dụng làm chuẩn mực để đánh giá hiệu suất của danh mục đầu tư và đưa ra quyết định về việc tái cân bằng danh mục đầu tư.